Powered by
Hoewel het belangrijk is om bewust te zijn van de risico's, moet het je ook niet volledig afschrikken. In deze module leer je welke risico's er zijn, hoe je ermee omgaat en wat bij jou past als belegger.
Beurscrash in 2008
Om een beeld te schetsen van de risico's, beginnen we met een voorbeeld van een periode waarin het heel slecht ging met de beurs: de crash in 2008.
We laten zien wat er gebeurde als je in 2008 €10.000 had geïnvesteerd in de AEX – de belangrijkste aandelenindex van Nederland met de 30 grootste en meeste verhandelde beursgenoteerde bedrijven aan de Euronext Amsterdam.
Wat was er van je €10.000 geworden?
2008: Je €10.000 zakt naar €5.000 (-50%)
Paniek-moment: Media schreeuwen "alles is verloren!"
2021-2022: AEX herstelt naar voor-crisis niveau
2024: Je investering is gegroeid naar zo'n €17.500
De les? Wie verkocht in paniek, maakte daadwerkelijk verlies. Wie bleef zitten, verdubbelde hun geld. Het verschil was geduld. Historisch gezien heeft bijna elke grote beurscrash zich binnen 5-7 jaar hersteld.
Loss aversion
Je brein is geprogrammeerd om verlies zwaarder te laten wegen dan winst. €100 verliezen voelt daarom zwaarder dan €100 winnen. Evolutionair gezien logisch – onze voorouders moesten overleven. Financieel? Rampzalig.
Het gevolg: we vinden het moeilijk om onze investeringen te zien dalen en kunnen geneigd zijn om te verkopen voordat ze nog minder waard worden. We lopen dan het risico dat we verkopen bij een dip en het herstel van de markt missen. Of we kiezen voor de "veilige" spaarrekening die ons stilletjes arm maakt.
Jouw voordeel: als vrouw heb je van nature meer geduld en neem je minder impulsieve beslissingen. Use that superpower. Én zolang je je investeringen niet hebt verkocht, heb je ook nog niks 'verloren' of 'gewonnen'.
Diversificatie & consistentie
Om je risico te beperken helpt het om te spreiden (diversificatie) waar je in investeert, en wanneer je investeert. Verdeel je geld over verschillende bedrijven, sectoren, landen en producten. Dit kan gemakkelijk via een ETF of een fonds, en door periodiek in te leggen.
Ook benadrukken we nogmaals dat je voor je beleggingen moet denken in (tientallen) jaren in plaats van korte termijn. Als je elke dag naar je beleggingen kijkt, kan de koers flink op en neer gaan. Als je het geld toch pas over jaren nodig hebt, maakt dat niet uit.
Hoe hoger het risico, hoe hoger het mogelijk rendement
Beleggen draait om het vinden van een balans tussen veiligheid (risico) en rendement. Sommige producten bieden rust en zekerheid, andere juist spanning en potentieel hoge winsten.
Producten zoals crypto en individuele aandelen kunnen spectaculaire rendementen opleveren, maar zijn ook gevoelig voor volatiliteit – snelle en onvoorspelbare koersbewegingen. Speculatie speelt hierbij een grote rol: je gokt op toekomstige waarde, vaak zonder harde onderbouwing. Je loopt hiermee dus ook een hoger risico. Speculeren is bovendien een kortetermijnstrategie, waarbij je probeert te profiteren van prijsbewegingen door volatiliteit - in plaats van te investeren op basis van fundamentele waarde en langetermijnvisie.
Kies een portfolio dat perfect bij jou past
Bij beheerd of begeleid beleggen wordt jouw portfolio al voor je samengesteld en beheerd. Dat betekent niet dat je helemaal geen keuzevrijheid hebt – integendeel. Afhankelijk van de aanbieder kun je kiezen uit verschillende soorten portfolio's die allemaal op een andere manier zijn ingericht. Zo vind je altijd één die perfect bij jou past.
Risk-based portfolio's: gebaseerd op jouw risicobereidheid
De meest voorkomende manier om een portfolio samen te stellen, is op basis van risico. Hierbij bepaal je eerst je risicoprofiel – hoeveel schommeling kun en wil je accepteren? Vervolgens kiest de aanbieder een passende mix van aandelen en obligaties. Hoe hoger het risico, hoe meer aandelen en hoe minder obligaties in je portfolio zitten.
Je risicobereidheid wordt bepaald door:
Leeftijd: Jonger = meer tijd om eventuele verliezen te herstellen
Financiële stabiliteit: Stevigere basis = meer ruimte voor risico
Tijdhorizon: Langer = meer risico mogelijk
Ervaring: Meer kennis = beter begrip van risico
Emotionele tolerantie: Kun je rustig blijven bij koersdalingen?
Een typische verdeling ziet er zo uit:
Defensief (laag risico)
30% aandelen, 70% obligaties – voor wie waarde wil behouden en weinig schommelingen wil zien
Neutraal (gemiddeld risico)
60% aandelen, 40% obligaties – een evenwichtige mix van groei en stabiliteit
Offensief (hoog risico)
80% aandelen, 20% obligaties – voor wie maximale groei nastreeft en schommelingen accepteert
Aandelen zijn je groeimachine met historisch 6-8% rendement per jaar, maar met meer volatiliteit. Obligaties zijn je veilige haven met stabieler, lager rendement. Door deze twee te combineren, creëer je een portfolio die past bij jouw comfort zone.
Thematische portfolio's: investeer in wat jij belangrijk vindt
Naast risico kun je ook kiezen voor een portfolio dat draait om een thema dat jou inspireert. Denk aan duurzaamheid, technologie, of gendergelijkheid. Thematische portfolio's richten zich op specifieke sectoren of waarden, waardoor je niet alleen financieel rendement nastreeft, maar ook impact maakt op onderwerpen die jij belangrijk vindt.
Populaire thema's zijn:
ESG & Duurzaamheid: Bedrijven die bewust omgaan met milieu, werknemers en transparant bestuur
Gender Equality: Investeren in bedrijven met sterke vrouwelijke leiderschap
Technologie & Innovatie: Bedrijven die de toekomst vormgeven met AI, robotica en digitalisering
Het mooie van thematische portfolio's is dat ze je helpen stemmen met je portemonnee. Je investeert in bedrijven en sectoren die aansluiten bij jouw waarden, zonder dat je rendement hoeft in te leveren. Sterker nog: duurzame bedrijven blijken vaak veerkrachtiger in moeilijke tijden.
Life event portfolio's: afgestemd op waar jij nu staat
Je financiële situatie en doelen veranderen door de jaren heen. Life event portfolio's zijn daarop afgestemd en passen zich automatisch aan naarmate je ouder wordt of andere doelen krijgt.
Voorbeelden van levensfases:
Vroege carrière (25–35 jaar)
Start van je loopbaan – lange beleggingshorizon en hogere risicotolerantie. Focus op groei met een hoog percentage aandelen. Mogelijk ook kortetermijndoelen zoals sparen voor reizen of een eerste woning.
Opbouwfase (35–45 jaar)
Je inkomen groeit, en je begint te sparen voor grotere doelen zoals een gezin, een huis of misschien wel voor jezelf beginnen. Een gebalanceerde portefeuille met zowel groei als stabiliteit.
Stabilisatiefase (45–55 jaar)
Vermogensopbouw en risicobeperking worden belangrijker. Je beleggingsstrategie verschuift geleidelijk naar meer defensieve keuzes, met een bredere spreiding.
Voorbereiding op pensioen (55–67 jaar)
De focus ligt op het behouden van vermogen en het voorbereiden op toekomstige uitgaven. Minder aandelen, meer obligaties en stabiele inkomstenbronnen.
Pensioenfase (67+ jaar)
Stabiliteit en inkomen staan centraal. Een defensieve mix met nadruk op dividend, rente-inkomsten en lage volatiliteit om je levensstijl te ondersteunen.
Bij sommige aanbieders verschuift je portfolio automatisch mee met je leeftijd. Dit heet een lifecycle-strategie: je begint met veel aandelen voor groei, en naarmate je de pensioenleeftijd nadert, schuift de mix geleidelijk naar meer obligaties voor zekerheid. Zo hoef je zelf niet voortdurend aan te passen.
Niet alle eieren in één mandje
In de vorige module leerde je al over diversificatie via bijvoorbeeld ETFs en fondsen. Door slim te spreiden over verschillende sectoren en geografieën bescherm je jezelf tegen specifieke risico's. Als je ervoor kiest om zelf je portefeuille samen te stellen met losse aandelen en obligaties in plaats van een beheerd portfolio, helpt het om te spreiden over sectoren, landen en de vier asset classes. Daarmee verminder je de kans dat één gebeurtenis je hele toekomst raakt.
Voorbeeld
Verschillende soorten risico's
Stel je voor dat jouw portefeuille het volgende bevat: een autoaandeel, een luxe retail aandeel, en een obligatie. Welke risico's heb je dan mee te maken?
Bedrijfsrisico
Situatie: Het retail bedrijf presteert slecht
Gevolg: Alleen jouw retail aandeel wordt geraakt
Sectorrisico
Situatie: De handelstarieven op auto's worden verhoogd
Gevolg: Alleen jouw autoaandeel daalt
Marktrisico
Situatie: Er is een economische recessie
Gevolg: Beide aandelen dalen, maar jouw obligatie blijft stabiel of stijgt zelfs
Door te spreiden – of te kiezen voor een breed gespreide beheerde portfolio – bescherm je jezelf tegen deze verschillende risico's.
Je volgende stap
Slechts 1 op de 5 vrouwen in Nederland belegt, terwijl jullie juist de beste eigenschappen hebben. Jij bent nu degene die helpt dat te gaan veranderen.
Jouw Stappenschema:
Ken je waarom: Concrete doelen met deadlines
Ken je hoeveel: €50 per maand is genoeg om te starten
Ken jezelf: Eerlijk risicoprofiel bepalen
Ken je portfolio: Kies tussen risk-based, thematisch of levensfase
Ken je spreiding: Niet alle eieren in één mandje
Jouw kennis van gisteren + jouw portfolio van vandaag = jouw onafhankelijkheid van morgen.
Het begint bij jou
Elke vrouw die begint met beleggen, creëert een ripple effect. Jouw kennis, jouw portfolio, jouw groei inspireert anderen om hetzelfde pad te bewandelen. Samen veranderen we het financiële landschap – één investering tegelijk.